PPP 대출에 대한 회계처리에 대해서 미국공인회계사협회 (AICPA)에서 Technical Question and Answer (TQA) 3200.18, 을 발표하였다.

지침서에 따르면, 정부회계와 비영리회계가 아닌 일반회계를 사용하는 기업의 경우에는 PPP대출에 대해서 대출 혹은 정부보조금으로 기록 할 수 있다. PPP에서 받은 돈을 대출로 기록하지 않는 경우에는 미국회계기준 958-605에 의거하여 조건부 보조에 대한 회계처리가 되어야 하며, 이를 위해서는 PPP대출이 실질적으로 상환감면이 될 수 있다는 요구조건을 충족하여야 한다.

자세한 내용은 다음에서 확인할 수 있다: TQA

The AICPA has released a Technical Question and Answer (TQA) 3200.18, (Borrower Accounting for a Forgivable Loan Received Under the Small Business Administration Paycheck Protection Program).

The TQA provides guidance with respect to accounting for PPP loans in accordance with US GAAP. According to the TQA, nongovernmental entities may account for PPP loans under FASB ASC Topic, 470, Debt, and that nongovernmental entities that are not nonprofit entities may account for the loans as government grants under certain circumstances. So, entities that are not governmental nor nonprofit should be able to treat the PPP loan as either 1) Debt or 2) government grants.

Entities that choose not to follow the Debt guidance should account for the loans as “conditional contributions” under FASB ASC Topic 958-605 if the entity expects to meet the PPP’s eligibility criteria and concludes that the PPP loan represents, in substance, a grant that is expected to be forgiven.

For more details, please refer to the TQA:

PPP Loan 상환 감면에 대한 새 법안 통과

지난 수요일 밤에 상원이 PPP 상환 감면에 대한 몇가지 수정사항을 포함하고 있는 Paycheck Protection Program Flexibility Act를 통과시켰다. 트럼프 대통령이 이 법안에 서명을 하게 되면, 아래와 같은 변경사항이 생기게 된다:

1. 기존 법안은 상환 감면 금액을 결정 하기 위해 8주간 지급된 급여성 비용 및 비급여성 비용을 고려했다. 새 법안이 통과됨에 따라, 이 8주의 기간이 최대 24주까지 연장된다. 단, 24주의 기간은 2020년 12월 31일을 넘어갈 수 없다.
2. 기존 법안에서는 대출 금액의 75% 이상이 급여성 비용으로 지출 되어야 했으나, 새로운 법안은 이 기준을 60%로 하락하였다. 단, 부분 감면을 인정했던 기존 법안과는 달리, 새 법안에서는 급여성 비용이 60%가 되지 않는 경우 상환감면을 전혀 받지 못하게 된다.
3. 법안이 효력을 갖게 된 후 새로 PPP대출을 받는 업체들은 대출 상환기간이 5년으로 연장되게 된다. 기존 PPP대출을 갖고 있는 업체들은 은행과 협의하에 상환기간을 연장시킬 수 있다.
4. 기존 법안에서는 기존의 직원들이 신의 성실(good faith)의 원칙에 따라 COVID-19이전과 동일한 조건으로 재 고용되기를 원치 않는 경우 이 부분에 대한 정규직 감소비율에 대해서는 대출금 상환 감면 금액에 영향이 없었다. 이에 더하여 새 법안에서는 기존의 직원과 동일한 역량을 갖춘 직원을 고용하지 못하는 경우와 COVID-19관련하여 영업활동을 하지 못하는 경우에도 상환 감면 금액에 영향이 없도록 하는 문항이 추가 되었다.
5. 기존 CARES Act에서는 PPP대출에 대한 급여가 지급 될 시 급여세를 이연 시킬 수 없었으나, 새로운 법안이 통과되게 되면 PPP대출에 대한 급여가 지급 될 때에도 이에 대한 급여세의 지급을 이연 시킬 수 있게 된다.

미국 중소기업청(SBA)에서 관련해서는 상환감면 신청서 및 절차를 새롭게 수정하여 발표할 것으로 예상된다. 기존에 발표된 문서는 다음에서 확인할 수 있다:

https://content.sba.gov/sites/default/files/2020-05/3245-0407%20SBA%20Form%203508%20PPP%20Forgiveness%20Application.pdf

자세한 내용은 다음의 링크에서 확인할 수 있다: https://www.congress.gov/bill/116th-congress/house-bill/7010/text

As the U.S. Senate passed the Paycheck Protection Program Flexibility Act Wednesday night, the bill is at President Trump’s desk for him to sign it. Once he signs the bill, this legislation is expected to have following key impacts on Paycheck Protection Program (“PPP”):

1. The legislation extends the 8-week covered period to 24 weeks. Borrowers will have a 24-week covered period or a period ending Dec. 31, 2020, whichever comes first.
2. The payroll expenditure requirement drops from 75% to 60%. Now borrowers may use up to 40% of the loan for payment of interest, rents, or utilities. However, the borrowers must spend at least 60% on payroll or none of the loan will be forgiven.
3. New borrowers now have five years to repay the loan. Existing PPP loans can be extended up to 5 years if the lender and borrower agree. The legislation does not change the interest rate at 1%.
4. The legislation includes two new exceptions allowing borrowers to achieve full PPP loan forgiveness even if they don’t fully restore their workforce. Previous guidance already allowed borrowers to exclude from those calculations employees who turned down good faith offers to be rehired at the same hours and wages as before the pandemic. The new bill allows borrowers to adjust because they could not find qualified employees or were unable to restore business operations to Feb. 15, 2020, levels due to COVID-19 related operating restrictions.
5. The legislation allows borrowers to delay payment of their payroll taxes, which was prohibited under the CARES Act.

It is anticipated that the U.S. Small Business Administration (“SBA”) will issue a revised application form and instructions for PPP loan forgiveness. The previously issued form and instructions can be found here: https://content.sba.gov/sites/default/files/2020-05/3245-0407%20SBA%20Form%203508%20PPP%20Forgiveness%20Application.pdf

For more details, please see the bill here: https://www.congress.gov/bill/116th-congress/house-bill/7010/text